金融工学分散投資がオススメされるのは現代ポートフォリオ理論が根拠である理由を解説
今回の記事は現代ポートフォリオ理論についての記事となります。 ポートフォリオ理論は、リスクに対して最もリターンの高いポートフォリオの構築を金融工学の観点から分析する学術的な理論です。 分散投資は、漠然と推奨される事が多い...
投資知識
金融工学
金融工学ETFとレバレッジETFのリスクとリターンを適切に判断するには算術平均と幾何平均が大切
今回は、ベンチマークに連動するETF・ETNと指数への連動性に変化を加えたレバレッジETFの違いについてその特徴について記事をまとめてみました。 ETFとレバレッジETFの違い ETFとは、日本語では上場投資信託と呼ば...
統計分析【統計分析】SKEW（スキュー指数）の正規分布と累積密度について調べて見た
今回は、テールリスクを図る上で有効と言われるスキュー指数について過去のデータを用いて統計分析をしてみました。 スキュー指数の統計分析 統計分析の結果を見る前に簡単にスキュー指数についておさらいをしてみようと思い...
統計分析eワラントと日経２２５オプションのプット・コールレシオから相場の需給バランスを確認しよう
今回は、オプションの需給バランスであるプット・コールレシオから相場の過熱感を判断する方法を紹介します。 オプション取引では、売る権利と呼ばれるプットオプションの比率が高いと多くの投資家が目先の相場は下落すると判断する投資家...
投資知識日経平均株価の算出方法とヒートマップから相場の過熱感を探る方法
今回は、日経平均株価の算出方法と連動するETFや投資信託に投資している方に是非確認して頂きたい指標の一つである「日経２２５ヒートマップ」についてご紹介したいと思います。 日経平均株価とヒートマップ 日経平均株価...
統計分析【統計分析】VIX指数とS&P500（SPX）のボラティリティから想定レンジを計算する方法
この記事では、株式市場（S&P500）と逆相関関係にあるVIX指数を使って投資家が今後の相場に対してどの様な展望を持っているのか確認してみます。 VIX指数を用いた予想変動率の求め方 VIX指数と株式市...
投資知識株式投資をするなら営業キャッシュフロー計算書がマイナスな企業は危険なので注意しよう
今回は、株式投資に取り組んでいる方に向けた記事となります。 株式市場では、大塚家具の決算が発表されヤマダ電機との提携が話題となると同時に既存店売り上げの減少や経常利益がマイナスである事が話題となっています。 今回は、赤字...
統計分析新興国や先進国の投資信託やETFにインデックス投資をする時はSPIVAというサイトを見よう【リターン比較】
今回は、iDeCoやつみたてNISAに取り組んでいる方が、投資信託やETFを選ぶ際に約立つサイトとなります。 最近は、インデックス投資最強論という考えを聞く事が多いですがそれは市場によって変わると個人的には思います。 よ...
統計分析【統計分析】 GMOクリック証券の米国VIベア・ブルETFの年次リターンまとめ
今回は、当ブログの看板になりつつある米国VIのETFの記事になります。 GMOクリック証券の米国vi ベアとブルETFをショートした場合の年次リターンをグラフなまとめてみました。 VIXショート投資に挑戦しようと考える方...
テクニカル分析閑散相場や過熱相場の判断に最適！騰落レシオの使い方とトレードへ活かす方法
アメリカ市場の続伸が続く一方で日本市場は足踏みが続いています。 今回は、相場の過熱感を知る上で役に立つ騰落レシオというテクニカル指標について紹介します。 騰落レシオは市場の過熱感を判断し、相場の反転を捉える事にとても役に...
テクニカル分析日経平均とNYダウのパフォーマンスの差を比較するND倍率について調べて見たよ
最近は、iDeCoやNISA・積立NISAが段々と一般に認知される様になってきました。 そんな環境下において日本の株価指数である日経平均やアメリカ（米国）の株価指数であるNYダウやS&P５００・NASDAQに連動した投...
投資知識GPIFの運用で14.8兆円の損失が話題に！私達の年金がどうなるか調べてみた
先日の報道で、GPIFの年金運用で約14.8兆円の損失が出たと話題になっています。 原因は主に株式相場の下落です。今回の記事では、これまでの年金運用の実績と今回の損失がどの様な意味を持つのか調べてまとめて見ました。 G...